ការយល់ដឹងអំពីតារាងតុល្យការ និងសូចនាករហានិភ័យរបស់វា។

តើអ្វីទៅជាតារាងតុល្យការ?

តារាងតុល្យការគឺជារបាយការណ៍ហិរញ្ញវត្ថុចម្បងមួយដែលត្រូវបានប្រើប្រាស់ដោយអាជីវកម្ម និងអ្នកវិនិយោគ ដើម្បីវាយតម្លៃស្ថានភាពហិរញ្ញវត្ថុរបស់ស្ថាប័នមួយនៅចំណុចជាក់លាក់មួយក្នុងពេលវេលា។ វាផ្តល់នូវរូបភាពនៃអ្វីដែលក្រុមហ៊ុនមាន (ទ្រព្យសកម្ម) អ្វីដែលខ្លួនជំពាក់ (បំណុល) និងភាគហ៊ុនរបស់ម្ចាស់ភាគហ៊ុន ដោយផ្តល់ការយល់ដឹងអំពីរចនាសម្ព័ន្ធដើមទុន និងសាច់ប្រាក់ងាយស្រួលរបស់ក្រុមហ៊ុន។

សេចក្តីថ្លែងការណ៍នេះប្រកាន់ខ្ជាប់នូវសមីការគណនេយ្យជាមូលដ្ឋាន៖

Assets = Liabilities + Shareholder' Equity

សកម្មភាពហិរញ្ញវត្ថុទាំងអស់នៅទីបំផុតប៉ះពាល់ដល់តារាងតុល្យការ ដែលធ្វើឱ្យវាក្លាយជាឯកសារសំខាន់សម្រាប់វិនិយោគិន ម្ចាស់បំណុល និយតករ និងការគ្រប់គ្រង។ មិនដូចរបាយការណ៍ប្រាក់ចំណូល ដែលគ្របដណ្ដប់លើរយៈពេលមួយនោះទេ តារាងតុល្យការឆ្លុះបញ្ចាំងពីជំហររបស់ក្រុមហ៊ុននៅកាលបរិច្ឆេទជាក់លាក់ណាមួយ ដែលជារឿយៗជាចុងបញ្ចប់នៃត្រីមាសសារពើពន្ធ ឬឆ្នាំ។

ធាតុផ្សំនៃតារាងតុល្យការ

មានបីផ្នែកសំខាន់ៗ៖

• ទ្រព្យសកម្ម៖ ទាំងនេះគឺជាធនធានសេដ្ឋកិច្ចដែលគ្រប់គ្រងដោយអាជីវកម្ម ហើយត្រូវបានចាត់ថ្នាក់ជាបច្ចុប្បន្ន ឬមិនមែនបច្ចុប្បន្ន។ ទ្រព្យសកម្មបច្ចុប្បន្នរួមមានសាច់ប្រាក់ គណនីទទួល និងសារពើភ័ណ្ឌ ខណៈដែលទ្រព្យសកម្មមិនបច្ចុប្បន្នអាចរួមមានទ្រព្យសម្បត្តិ ឧបករណ៍ និងការវិនិយោគរយៈពេលវែង។
• បំណុល៖ ទាំងនេះតំណាងឱ្យកាតព្វកិច្ចដែលក្រុមហ៊ុនត្រូវបង់ឱ្យភាគីខាងក្រៅ។ ដូចជាទ្រព្យសកម្ម បំណុលត្រូវបានបែងចែកទៅជាបច្ចុប្បន្ន (ត្រូវបង់ក្នុងរយៈពេលមួយឆ្នាំ ដូចជាគណនីដែលត្រូវសង ឬបំណុលរយៈពេលខ្លី) និងមិនមែនបច្ចុប្បន្ន (បំណុលរយៈពេលវែង និងការជួល)។
• សមធម៌ម្ចាស់ភាគហ៊ុន៖ ត្រូវបានគេស្គាល់ផងដែរថាជាសមធម៌របស់ម្ចាស់ ឬទ្រព្យសកម្មសុទ្ធ នេះគឺជាការប្រាក់ដែលនៅសេសសល់នៅក្នុងទ្រព្យសកម្មបន្ទាប់ពីកាត់បំណុល។ វារួមបញ្ចូលប្រាក់ចំណូលរក្សាទុក និងដើមទុនដែលបានរួមចំណែក។

ហេតុអ្វីបានជាតារាងតុល្យការសំខាន់

តារាងតុល្យការគឺចាំបាច់ ព្រោះវាបង្ហាញពីភាពធន់ផ្នែកហិរញ្ញវត្ថុរបស់ក្រុមហ៊ុន និងភាពរឹងមាំនៃរចនាសម្ព័ន្ធ។ វាអនុញ្ញាតឱ្យភាគីពាក់ព័ន្ធវាយតម្លៃប្រសិទ្ធភាពនៃការគ្រប់គ្រងទ្រព្យសកម្ម អានុភាព និងសាច់ប្រាក់ងាយស្រួល ដែលមានសារៈសំខាន់ក្នុងការវាយតម្លៃសុខភាពហិរញ្ញវត្ថុ និងនិរន្តរភាព។ នៅពេលបកស្រាយដោយភ្ជាប់ជាមួយរបាយការណ៍ហិរញ្ញវត្ថុផ្សេងទៀត វាផ្តល់នូវរូបភាពពេញលេញនៃការអនុវត្ត ដែលអនុញ្ញាតឱ្យធ្វើការសម្រេចចិត្តដែលមានព័ត៌មាន។

សរុបមក តារាងតុល្យការមិនមែនគ្រាន់តែជាតម្រូវការគណនេយ្យទេ។ វាជាឧបករណ៍វិភាគដ៏សំខាន់ដែលផ្តល់នូវព័ត៌មានលម្អិតដ៏មានតម្លៃ ដើម្បីវាយតម្លៃថាតើក្រុមហ៊ុនមានទីតាំងល្អប៉ុណ្ណា ដើម្បីបំពេញកាតព្វកិច្ចហិរញ្ញវត្ថុ និងគោលដៅប្រតិបត្តិការរបស់ខ្លួន។

របៀបដែលហានិភ័យត្រូវបានឆ្លុះបញ្ចាំងនៅលើតារាងតុល្យការ

តារាងតុល្យការផ្តល់នូវការយល់ដឹងលម្អិតដែលអាចជួយកំណត់អត្តសញ្ញាណ និងបរិមាណហានិភ័យហិរញ្ញវត្ថុផ្សេងៗ។ តាមរយៈការពិនិត្យមើលសមាមាត្រសំខាន់ៗ និងធាតុបន្ទាត់ អ្នកវិភាគ និងអ្នកពាក់ព័ន្ធអាចរកឃើញភាពមិនស្មើគ្នា ឬទង់ក្រហមដែលអាចជាសញ្ញាបង្ហាញពីទុក្ខព្រួយផ្នែកហិរញ្ញវត្ថុដែលអាចកើតមាន ឬការប៉ះពាល់ខ្លាំងពេកចំពោះប្រភេទហានិភ័យជាក់លាក់។

ប្រភេទនៃហានិភ័យដែលអាចកំណត់បាន

ពីតារាងតុល្យការ ប្រភេទនៃហានិភ័យខាងក្រោមអាចត្រូវបានរកឃើញ៖

• ហានិភ័យសាច់ប្រាក់៖ នេះសំដៅទៅលើហានិភ័យដែលក្រុមហ៊ុនមិនអាចបំពេញកាតព្វកិច្ចរយៈពេលខ្លីរបស់ខ្លួន។ នេះអាចត្រូវបានវិភាគដោយប្រើសមាមាត្របច្ចុប្បន្ន (ទ្រព្យសម្បត្តិបច្ចុប្បន្ន ÷ បំណុលបច្ចុប្បន្ន) ឬសមាមាត្ររហ័ស ដែលមិនរាប់បញ្ចូលសារពើភ័ណ្ឌ។ សមាមាត្រទាបអាចបង្ហាញថាអាជីវកម្មខ្វះទ្រព្យសកម្មរាវគ្រប់គ្រាន់ដើម្បីបំពេញកាតព្វកិច្ចហិរញ្ញវត្ថុភ្លាមៗរបស់ខ្លួន។
• ហានិភ័យអានុភាព៖ កម្រិតខ្ពស់នៃបំណុលបង្កើនហានិភ័យហិរញ្ញវត្ថុ។ សមាមាត្របំណុលទៅសមធម៌ (បំណុលសរុប ÷ សមធម៌របស់ម្ចាស់ហ៊ុន) គឺជាវិធានការដ៏មានប្រសិទ្ធភាពនៃអានុភាពហិរញ្ញវត្ថុ។ សមាមាត្រខ្ពស់អាចមានន័យថាក្រុមហ៊ុនពឹងផ្អែកខ្លាំងលើមូលនិធិដែលបានខ្ចី បង្កើនហានិភ័យនៃការក្ស័យធនក្នុងអំឡុងពេលធ្លាក់ចុះ។
• ហានិភ័យប្រតិបត្តិការ៖ លក្ខណៈនៃទ្រព្យសកម្ម ដូចជាសារពើភណ្ឌហួសហេតុ ឬឧបករណ៍ហួសសម័យ អាចបង្កើនភាពអសមត្ថភាពនៃប្រតិបត្តិការ។ ទ្រព្យសកម្មដែលមិនមានផលិតភាព ឬមិនមានទ្រព្យសកម្មភ្ជាប់ដើមទុន ហើយប្រហែលជាមិនរួមចំណែកយ៉ាងមានអត្ថន័យដល់ការបង្កើតប្រាក់ចំណូល។
• ហានិភ័យឥណទាន៖ កម្រិតខ្ពស់នៃគណនីដែលទទួលអាចបង្ហាញពីហានិភ័យឥណទាន ប្រសិនបើអតិថិជនពន្យារពេលការទូទាត់ ឬមិនដំណើរការ។ ប្រសិនបើ​អ្នក​ទទួល​មិន​បាន​ប្រែក្លាយ​ទៅជា​សាច់ប្រាក់​ប្រកបដោយ​ប្រសិទ្ធភាព វា​អាច​បង្ហាញ​ពី​បញ្ហា​ជាមួយ​នឹង​គោលនយោបាយ​ឥណទាន ឬ​ការដោះស្រាយ​របស់​អតិថិជន។
• ហានិភ័យនៃការវិនិយោគ៖ ការវិនិយោគមិនមែនបច្ចុប្បន្នបង្ហាញពីអាជីវកម្មទៅនឹងការប្រែប្រួលទីផ្សារ និងការផ្លាស់ប្តូរតម្លៃ។ ការខាតបង់ដែលមិនបានដឹងនៅក្នុងមូលបត្រអាចប៉ះពាល់ដល់ស្ថានភាពហិរញ្ញវត្ថុ និងសមធម៌របស់ក្រុមហ៊ុន។

ការបកស្រាយពីកញ្ចក់ប្រថុយប្រថាន

ការយល់ដឹងពីរបៀបដែលទ្រព្យសកម្ម និងបំណុលមានអន្តរកម្មជួយបង្កើតភាពបត់បែនផ្នែកហិរញ្ញវត្ថុរបស់ក្រុមហ៊ុន។ ជាឧទាហរណ៍ ការពឹងផ្អែកខ្លាំងលើការខ្ចីប្រាក់រយៈពេលខ្លី ដើម្បីផ្តល់ហិរញ្ញប្បទានដល់ទ្រព្យសកម្មរយៈពេលវែង អាចបង្ហាញឱ្យក្រុមហ៊ុនមានហានិភ័យក្នុងការផ្តល់ហិរញ្ញប្បទានឡើងវិញ។ ដូចគ្នានេះដែរ ទុនបំរុងសាច់ប្រាក់មិនគ្រប់គ្រាន់ ឬការប្រមូលផ្តុំលើសចំណុះនៅក្នុងទ្រព្យសកម្មមួយប្រភេទ (ឧ. អចលនទ្រព្យ) អាចបង្អាក់សមត្ថភាពរបស់ក្រុមហ៊ុនក្នុងការឆ្លើយតបយ៉ាងឆាប់រហ័សចំពោះបញ្ហាប្រឈមដែលមិនបានរំពឹងទុក។

លើសពីនេះទៀត បំណុលដែលជាប់ពាក់ព័ន្ធ ដូចជាបណ្តឹងដែលមិនទាន់សម្រេច ឬកាតព្វកិច្ចធានា ទោះបីជាពេលខ្លះត្រូវបានរកឃើញនៅក្នុងលេខយោងជាជាងនៅលើមុខតារាងតុល្យការក៏ដោយ គឺជាសញ្ញានៃការប៉ះពាល់ផ្នែកច្បាប់ និងហិរញ្ញវត្ថុដែលអាចកើតមាន ដែលគួរតែត្រូវបានយកទៅក្នុងការវិភាគហានិភ័យដ៏រឹងមាំណាមួយ។

ដូច្នេះ តារាងតុល្យការដែលបានបង្កើតឡើងយ៉ាងល្អមិនត្រឹមតែរាប់បញ្ចូលទ្រព្យសកម្ម និងបំណុលប៉ុណ្ណោះទេ ប៉ុន្តែថែមទាំងជួយក្នុងការទន្ទឹងរង់ចាំនៃបញ្ហានាពេលអនាគតផងដែរ។ វា​អនុញ្ញាត​ឱ្យ​ភាគី​ពាក់ព័ន្ធ​ដោះស្រាយ​ជាមុន​នូវ​តំបន់​ដែល​មាន​កង្វល់ និង​រៀបចំ​ផែនការ​យុទ្ធសាស្ត្រ​កាត់បន្ថយ​ប្រកបដោយ​ប្រសិទ្ធភាព។

សូចនាករនៃសុខភាពហិរញ្ញវត្ថុ និងអស្ថិរភាព

នៅពេលពិនិត្យមើលតារាងតុល្យការពីទស្សនៈការវាយតម្លៃហានិភ័យ អ្នកវិភាគមើលទៅហួសពីលេខចំណងជើងដើម្បីកំណត់អត្តសញ្ញាណភាពទន់ខ្សោយ និងចំណុចខ្លាំងនៃរចនាសម្ព័ន្ធ។ វាជួយស្វែងរកហានិភ័យដែលលាក់កំបាំង ឬប្រភពនៃភាពរឹងមាំផ្នែកហិរញ្ញវត្ថុនៅក្នុងអង្គការ។

អនុបាតហិរញ្ញវត្ថុសំខាន់ៗ និងចំណុចគោល

ដើម្បីវាយតម្លៃសុខភាពហិរញ្ញវត្ថុ និងអស្ថិរភាពដែលអាចកើតមាន រង្វាស់ខាងក្រោមដែលបានមកពីតារាងតុល្យការត្រូវបានប្រើប្រាស់ញឹកញាប់៖

• សមាមាត្របច្ចុប្បន្ន៖ បង្ហាញពីសាច់ប្រាក់ងាយស្រួលរយៈពេលខ្លី។ សមាមាត្រខាងក្រោម 1 អាចមានន័យថាក្រុមហ៊ុនមានបំណុលច្រើនជាងមុនក្នុងរយៈពេលមួយឆ្នាំ ជាងទ្រព្យសកម្មដែលមានដើម្បីរ៉ាប់រងពួកគេ។
• សមាមាត្របំណុលទៅសមធម៌៖ វាស់វែងហានិភ័យនៃរចនាសម្ព័ន្ធដើមទុន។ ក្រុមហ៊ុនដែលមានអានុភាពខ្ពស់អាចប្រឈមមុខនឹងការលំបាក ប្រសិនបើលំហូរសាច់ប្រាក់ធ្លាក់ចុះអំឡុងពេលសេដ្ឋកិច្ចធ្លាក់ចុះ។
• ដើមទុនធ្វើការ៖ គណនាជាទ្រព្យសកម្មបច្ចុប្បន្នដកបំណុលបច្ចុប្បន្ន ដោយផ្តល់ការយល់ដឹងអំពីភាពធន់នៃប្រតិបត្តិការ។
• តម្លៃសុទ្ធជាក់ស្តែង៖ មិនរាប់បញ្ចូលទ្រព្យសកម្មអរូបីដូចជាសុច្ឆន្ទៈ ដោយគូសបញ្ជាក់ពីតម្លៃនៃការទូទាត់ពិតប្រាកដនៃអាជីវកម្មនៅក្នុងសេណារីយ៉ូដែលមានបញ្ហា។

សញ្ញានៃអស្ថិរភាពហិរញ្ញវត្ថុ

សញ្ញាជាច្រើនដែលអាចមើលឃើញនៅលើតារាងតុល្យការអាចណែនាំអំពីបញ្ហាស្ថាប័នកាន់តែស៊ីជម្រៅ៖

• កម្រិតបំណុលកើនឡើងក្នុងរយៈពេលជាបន្តបន្ទាប់។
• ការបដិសេធសាច់ប្រាក់ និងទុនបម្រុងសាច់ប្រាក់ជិត។
• ពឹងផ្អែកលើការខ្ចីប្រាក់រយៈពេលខ្លី ដើម្បីផ្តល់មូលនិធិដល់កំណើនរយៈពេលវែង។
• ការ​ចុះ​បញ្ជី​ទ្រព្យ​សកម្ម ឬ​ការ​អន់​ថយ​កាត់​បន្ថយ​តម្លៃ​សុទ្ធ។
• ការកើនឡើងគួរឱ្យកត់សម្គាល់នៅក្នុងគណនីដែលត្រូវបង់ ឬកាតព្វកិច្ចរយៈពេលខ្លីផ្សេងទៀត ដោយគ្មានកំណើនដែលត្រូវគ្នានៃប្រាក់ចំណូល ឬលំហូរសាច់ប្រាក់។

ការវិភាគរួមគឺជាគន្លឹះ

ការវិភាគតារាងតុល្យការមិនគួរកើតឡើងដោយឯកោទេ។ ការប្រៀបធៀបព័ត៌មានបច្ចុប្បន្ន និងប្រវត្តិសាស្រ្ត ការតម្រឹមធាតុតារាងតុល្យការជាមួយនឹងរបាយការណ៍ចំណូល និងរបាយការណ៍លំហូរសាច់ប្រាក់ និងការស៊ើបអង្កេតលើរបាយការណ៍ហិរញ្ញវត្ថុអាចធ្វើឱ្យការវិភាគហានិភ័យកាន់តែស៊ីជម្រៅ។

លើសពីនេះទៀត ស្តង់ដារឧស្សាហកម្មគឺចាំបាច់សម្រាប់បរិបទ។ អនុបាតអានុភាពខ្ពស់អាចជារឿងធម្មតា និងអាចទទួលយកបាននៅក្នុងឧស្សាហកម្មដែលពឹងផ្អែកខ្លាំងលើមូលធន ដូចជាឧបករណ៍ប្រើប្រាស់ជាដើម ប៉ុន្តែអាចបង្កើនការជូនដំណឹងសម្រាប់ក្រុមហ៊ុនផ្នែកសេវាកម្ម។ ស្រដៀងគ្នានេះដែរ កម្រិតសារពើភ័ណ្ឌដែលសមរម្យសម្រាប់អាជីវកម្មផលិតអាចមានគ្រោះថ្នាក់ខ្ពស់សម្រាប់ក្រុមហ៊ុនដែលកំពុងជួបប្រទះការធ្លាក់ចុះនៃតម្រូវការ។

វិនិយោគិន និងអ្នកគ្រប់គ្រងប្រកបដោយការប្រុងប្រយ័ត្នយកទិដ្ឋភាពពហុវិមាត្រនៃតារាងតុល្យការនៅពេលវាយតម្លៃហានិភ័យ។ លំនាំ ភាពមិនប្រក្រតី និងសមាមាត្រទាំងអស់រួមចំណែកដល់រូបភាពត្រឹមត្រូវនៃសុខភាពបច្ចុប្បន្ន និងលទ្ធភាពជោគជ័យនាពេលអនាគត។ ជាមួយនឹងការបកស្រាយយ៉ាងប្រុងប្រយ័ត្ន តារាងតុល្យការអាចដើរតួជាកញ្ចក់ និងជាផែនទី ដែលឆ្លុះបញ្ចាំងពីការសម្រេចចិត្តបច្ចុប្បន្ន និងការណែនាំរបស់ក្រុមហ៊ុន ដើម្បីធានាអនាគតហិរញ្ញវត្ថុរបស់ខ្លួន។