ការផ្លាស់ប្តូរមធ្យម៖ សញ្ញា យុទ្ធសាស្ត្រ និងការប្រើប្រាស់

ការយល់ដឹងអំពីការផ្លាស់ប្តូរមធ្យម

ការផ្លាស់ប្តូរមធ្យមភាគគឺជាឧបករណ៍វិភាគបច្ចេកទេសមួយដែលត្រូវបានប្រើប្រាស់យ៉ាងទូលំទូលាយបំផុតនៅក្នុងទីផ្សារហិរញ្ញវត្ថុ។ ពាណិជ្ជករ និងអ្នកវិនិយោគប្រើប្រាស់វាដើម្បីសម្រួលទិន្នន័យតម្លៃក្នុងរយៈពេលជាក់លាក់ណាមួយ ដែលធ្វើឱ្យវាកាន់តែងាយស្រួលក្នុងការកំណត់អត្តសញ្ញាណនិន្នាការ និងចំណុចរបត់ដែលមានសក្តានុពលនៅក្នុងទីផ្សារ។ នៅស្នូលរបស់វា មធ្យមរំកិលគឺជាបន្ទាត់ដែលតាមដានតម្លៃមធ្យមនៃទ្រព្យសកម្មក្នុងរយៈពេលកំណត់ ដោយធ្វើបច្ចុប្បន្នភាពជាបន្តបន្ទាប់នៅពេលដែលទិន្នន័យថ្មីមាន។

មាន​ប្រភេទ​នៃ​ការ​ផ្លាស់ទី​មធ្យម​ភាគ​មួយ​ចំនួន ដែល​នីមួយៗ​ត្រូវ​បាន​គណនា​ខុស​គ្នា ប៉ុន្តែ​ធម្មតា​បំផុត​ពីរ​គឺ៖

• Simple Moving Average (SMA)៖ វាត្រូវបានគណនាដោយបន្ថែមតម្លៃបិទក្នុងរយៈពេលជាក់លាក់មួយ ហើយបែងចែកដោយលេខនោះ។
• ជាមធ្យមផ្លាស់ទីអិចស្ប៉ូណង់ស្យែល (EMA)៖ វាផ្តល់ទម្ងន់កាន់តែច្រើនចំពោះតម្លៃថ្មីៗ ដែលធ្វើឱ្យវាកាន់តែឆ្លើយតបទៅនឹងការផ្លាស់ប្តូរតម្លៃថ្មីៗ។

ឧទាហរណ៍ SMA រយៈពេល 50 ថ្ងៃយកតម្លៃបិទនៃការជួញដូរ 50 ថ្ងៃកន្លងមក បូកសរុបវាហើយបន្ទាប់មកចែកដោយ 50 ។ ជាមធ្យមត្រូវបានគណនាឡើងវិញជារៀងរាល់ថ្ងៃដោយទម្លាក់ចំណុចទិន្នន័យចាស់បំផុត និងរួមបញ្ចូលចុងក្រោយបំផុត។

ការផ្លាស់ទីជាមធ្យមបម្រើទាំងជាសូចនាករ និងធាតុផ្សំនៃប្រព័ន្ធជួញដូរ។ គោលបំណងចម្បងរបស់ពួកគេគឺដើម្បីជួយពាណិជ្ជករ៖

• កំណត់ទិសដៅនៃនិន្នាការ (ទិសដៅកើនឡើង ទិសដៅធ្លាក់ចុះ ឬចំហៀង)
• កំណត់កម្រិតគាំទ្រ និងធន់ទ្រាំ
• សម្រួល​ការ​ប្រែប្រួល​តម្លៃ​ប្រចាំ​ថ្ងៃ ដើម្បី​ធ្វើ​ឱ្យ​ប្រសើរ​ជាង​ការ​បន្ថែម​ចលនា​រយៈពេល​វែង

វិនិយោគិនជាញឹកញាប់គ្រោងការផ្លាស់ប្តូរជាមធ្យមនៃរយៈពេលផ្សេងគ្នានៅលើតារាងដូចគ្នា។ ជាឧទាហរណ៍ SMA រយៈពេល 50 ថ្ងៃ និង 200 ថ្ងៃត្រូវបានប្រើប្រាស់រួមគ្នាដើម្បីវាស់ស្ទង់និន្នាការរយៈពេលមធ្យម និងរយៈពេលវែង។ អន្តរកម្មរបស់ពួកគេប្រាប់រឿងរ៉ាវអំពីសន្ទុះនៃទ្រព្យសកម្ម និងអារម្មណ៍ទីផ្សារ។

ការផ្លាស់ទីជាមធ្យមគឺមិនមែនជាការព្យាករណ៍ទេ។ ផ្ទុយទៅវិញ ពួកវាជាសូចនាករយឺតយ៉ាវ ដោយសារពួកគេពឹងផ្អែកលើទិន្នន័យតម្លៃពីមុន។ ឧបករណ៍ប្រើប្រាស់របស់ពួកគេស្ថិតនៅក្នុងសមត្ថភាពរបស់ពួកគេក្នុងការបញ្ជាក់អំពីនិន្នាការ និងកម្រិតមធ្យមនៃសញ្ញាមិនពិត ជាពិសេសនៅពេលរួមបញ្ចូលជាមួយសូចនាករបច្ចេកទេសផ្សេងទៀត។

សញ្ញាទូទៅពីការផ្លាស់ប្តូរមធ្យម

ការផ្លាស់ទីជាមធ្យមបង្កើតសញ្ញាដែលអាចធ្វើសកម្មភាពបានដោយផ្អែកលើរបៀបដែលពួកវាមានអន្តរកម្មជាមួយតម្លៃ និងគ្នាទៅវិញទៅមក។ សញ្ញាទាំងនេះត្រូវបានប្រើជាញឹកញាប់ដើម្បីធ្វើការសម្រេចចិត្តចូល និងចេញ ក៏ដូចជាដើម្បីបញ្ជាក់ពីទិសដៅនៃនិន្នាការដែលកំពុងមាន។ ខាងក្រោម​នេះ​ជា​សញ្ញា​ទូទៅ​មួយ​ចំនួន​បាន​មក​ពី​ការ​ផ្លាស់ទី​មធ្យម៖

1. សញ្ញាឆ្លងកាត់

Crossovers គឺស្ថិតក្នុងចំណោមសញ្ញាមធ្យមផ្លាស់ទីដែលគួរឱ្យទុកចិត្តបំផុត និងត្រង់។ មានពីរប្រភេទចម្បង៖

• Golden Cross៖ វាកើតឡើងនៅពេលដែលការផ្លាស់ប្តូរមធ្យមភាគរយៈពេលខ្លី ដូចជា SMA រយៈពេល 50 ថ្ងៃ ឆ្លងកាត់លើសពីកម្រិតមធ្យមរំកិលរយៈពេលវែងដូច SMA 200 ថ្ងៃ។ វាត្រូវបានបកស្រាយថាជាសញ្ញាកើនឡើងដែលបង្ហាញពីសន្ទុះកើនឡើង។
• ឈើឆ្កាងមរណៈ៖ ផ្ទុយពីឈើឆ្កាងមាស សញ្ញានេះលេចឡើងនៅពេលដែលការផ្លាស់ប្តូរមធ្យមភាគរយៈពេលខ្លីឆ្លងកាត់ក្រោមមធ្យមភាគរំកិលរយៈពេលវែង ដែលជារឿយៗបង្ហាញពីការចាប់ផ្តើមនៃនិន្នាការធ្លាក់ចុះ។

2. តម្លៃធៀបនឹងការផ្លាស់ប្តូរមធ្យម

នៅពេលដែលតម្លៃនៃទ្រព្យសកម្មឡើងខ្ពស់ជាងមធ្យមភាគដែលបានជ្រើសរើស ជាធម្មតាវាត្រូវបានចាត់ទុកថាជាសញ្ញាកើនឡើង។ ផ្ទុយទៅវិញ តម្លៃដែលធ្លាក់ចុះក្រោមមធ្យមភាគអាចបង្ហាញពីសន្ទុះធ្លាក់ចុះ។ ស៊ុមពេលវេលាដែលបានជ្រើសរើសមានឥទ្ធិពលលើប្រសិទ្ធភាពនៃសញ្ញានេះ; មធ្យមភាគរយៈពេលខ្លីឆ្លើយតបលឿនជាង ប៉ុន្តែអាចបង្កើតសញ្ញាមិនពិតកាន់តែច្រើន។

៣. ការគាំទ្រថាមវន្ត និងការតស៊ូ

ការផ្លាស់ទីមធ្យមអាចដើរតួជាការគាំទ្រ ឬធន់ទ្រាំ។ ជាឧទាហរណ៍ ក្នុងទិសដៅកើនឡើង ភាគហ៊ុនអាចទាញត្រឡប់ទៅ EMA រយៈពេល 50 ថ្ងៃរបស់វា ដែលបន្ទាប់មកដើរតួនាទីជាជាន់ដែលអនុញ្ញាតឱ្យតម្លៃត្រលប់មកវិញ។ កម្រិតទាំងនេះមិនត្រូវបានធានាទេ ប៉ុន្តែត្រូវបានសង្កេតឃើញយ៉ាងទូលំទូលាយដោយអ្នកចូលរួមទីផ្សារ ដោយបន្ថែមសារៈសំខាន់ផ្លូវចិត្ត។

4. ការវិភាគជម្រាល

មុំ ឬ​ជម្រាល​នៃ​មធ្យម​រំកិល​អាច​បង្ហាញ​ការ​យល់​ដឹង។ ជម្រាលឡើងខ្ពស់ជារឿយៗបង្ហាញពីសន្ទុះកើនឡើងខ្លាំង ខណៈពេលដែលការរំកិលមធ្យម ឬធ្លាក់ចុះចុះក្រោមអាចបង្ហាញពីការប្រាក់ធ្លាក់ចុះ ឬសម្ពាធនៃការលក់កើនឡើង។

វា​ជា​ការ​សំខាន់​ក្នុង​ការ​កត់​សម្គាល់​ថា​គ្មាន​សញ្ញា​ណា​មួយ​ធានា​នូវ​ភាព​សុក្រឹត​ឡើយ។ ភាពវិជ្ជមានមិនពិតអាចកើតមានឡើង ជាពិសេសនៅក្នុងទីផ្សារដ៏ច្របូកច្របល់ ឬជួរ។ ហេតុដូច្នេះហើយ ពាណិជ្ជករជារឿយៗបំពេញបន្ថែមសញ្ញាមធ្យមនៃការផ្លាស់ប្តូរជាមួយនឹងសូចនាករផ្សេងទៀតដូចជា Relative Strength Index (RSI), MACD ឬការវិភាគបរិមាណ ដើម្បីបង្កើតជាទិដ្ឋភាពពេញលេញបន្ថែមទៀត។

លើសពីនេះទៀត ជម្រើសនៃពេលវេលាផ្តេក (ខ្លី មធ្យម វែង) គួរតែតម្រឹមជាមួយយុទ្ធសាស្ត្ររបស់ពាណិជ្ជករ។ ពាណិជ្ជករ​ក្នុង​ថ្ងៃ​អាច​ប្រើ EMAs 5 នាទី ឬ 15 នាទី ខណៈ​អ្នក​វិនិយោគ​រយៈពេល​វែង​ច្រើន​តែ​ពេញចិត្ត SMAs 50 ថ្ងៃ ឬ 200 ថ្ងៃ។

នៅទីបំផុត គោលដៅគឺដើម្បីកែលម្អការសម្រេចចិត្តដោយផ្តល់នូវបរិបទដែលមានរចនាសម្ព័ន្ធជុំវិញចលនាតម្លៃ និងសន្ទុះទីផ្សារ។

ប្រើក្នុងយុទ្ធសាស្រ្តជួញដូរ

ការផ្លាស់ប្តូរមធ្យមភាគដើរតួនាទីជាឆ្អឹងខ្នងសម្រាប់យុទ្ធសាស្រ្តជួញដូរបច្ចេកទេសជាច្រើន ដោយផ្តល់នូវភាពច្បាស់លាស់ និងស្ថិរភាពនៅក្នុងបរិយាកាសប្រែប្រួលខ្លាំង។ ការសម្របខ្លួនរបស់ពួកគេនៅទូទាំងពេលវេលា និងទីផ្សារធ្វើឱ្យពួកគេជាឧបករណ៍ដ៏មានតម្លៃសម្រាប់ពាណិជ្ជករ និងអ្នកវិនិយោគដូចគ្នា។

1. យុទ្ធសាស្រ្តតាមនិន្នាការ

ការប្រើប្រាស់ដ៏ពេញនិយមបំផុតមួយនៃការផ្លាស់ប្តូរមធ្យមគឺនៅក្នុងយុទ្ធសាស្រ្តតាមនិន្នាការ។ ពាណិជ្ជករមានបំណងចូលទៅក្នុងទីតាំងមួយក្នុងទិសដៅនៃនិន្នាការ ហើយបន្តវិនិយោគរហូតដល់និន្នាការបញ្ច្រាស។ ឧបករណ៍ដូចជា SMA រយៈពេល 50 ថ្ងៃ និង 200 ថ្ងៃជួយកំណត់ទិសដៅទីផ្សារទូលំទូលាយទាំងនេះ។ ទីតាំងវែងអាចត្រូវបានផ្តួចផ្តើមនៅពេលដែលតម្លៃបន្តនៅខាងលើតម្លៃមធ្យមទាំងនេះ ខណៈពេលដែលការធ្លាក់ចុះខាងក្រោមអាចបង្កឱ្យមានការចាកចេញ ឬទីតាំងខ្លី។

ពាណិជ្ជករជាញឹកញាប់ backtest បន្សំផ្សេងគ្នានៃការផ្លាស់ប្តូរមធ្យមដូចជា EMAs 20 ថ្ងៃ និង 50 ថ្ងៃ ដើម្បីកែសម្រួលយុទ្ធសាស្រ្តរបស់ពួកគេ។ ប្រព័ន្ធទាំងនេះពឹងផ្អែកលើសញ្ញាដូចជាការឆ្លងកាត់ ឬការផ្លាស់ប្តូរជម្រាលដើម្បីកំណត់ជំហានដែលអាចធ្វើសកម្មភាពបាន តុល្យភាពការឆ្លើយតប និងភាពជឿជាក់។

2. ប្រព័ន្ធបញ្ច្រាសទៅមធ្យម

មិនមែនគ្រប់យុទ្ធសាស្រ្តទាំងអស់ផ្តោតលើនិន្នាការជិះនោះទេ។ ពាណិជ្ជករខ្លះប្រើការផ្លាស់ប្តូរមធ្យមសម្រាប់ប្រព័ន្ធបំរែបំរួលមធ្យម ដោយសន្មតថាតម្លៃនៅទីបំផុតត្រឡប់ទៅកម្រិតមធ្យមវិញតាមពេលវេលា។ នៅក្នុងករណីទាំងនេះ មធ្យមភាគផ្លាស់ទីដើរតួជាគោលមួយ ហើយចម្ងាយពីមធ្យមភាគ (ដោយប្រើឧបករណ៍ស្ថិតិដូចជា Bollinger Bands) អាចផ្តល់សញ្ញាទិញ ឬលក់។ ជាឧទាហរណ៍ ការលក់នៅពេលដែលតម្លៃល្អលើសពីមធ្យមអាចចាប់យកប្រាក់ចំណេញមុនពេលដកថយ។

៣. ការបញ្ឈប់ការបាត់បង់ និងការដាក់ប្រាក់ចំណេញ

ការផ្លាស់ប្តូរមធ្យមភាគក៏ដើរតួនាទីក្នុងការគ្រប់គ្រងហានិភ័យផងដែរ។ ពាណិជ្ជករដាក់ការបញ្ជាទិញបញ្ឈប់ការបាត់បង់នៅក្រោមកម្រិតមធ្យមផ្លាស់ទីដ៏សំខាន់ដើម្បីការពារប្រឆាំងនឹងចលនាអវិជ្ជមាន ជាពិសេសនៅក្នុងមុខតំណែងវែង។ ម៉្យាងទៀត ពួកគេអាចប្រើការឈប់បន្តបន្ទាប់ ដែលកែតម្រូវដោយថាមវន្តជាមួយនឹងបន្ទាត់មធ្យមដែលផ្លាស់ទីឡើងចុះ ដែលជួយចាក់សោរក្នុងកំឡុងពេលជួញដូរផលចំណេញ។

4. ការវិភាគពហុពេលវេលា

ពាណិជ្ជករដែលមានជំនាញវិជ្ជាជីវៈ ជារឿយៗភ្ជាប់ការផ្លាស់ប្តូរមធ្យមភាគឆ្លងកាត់ពេលវេលាផ្សេងៗ ដើម្បីទទួលបានទិដ្ឋភាពដ៏ទូលំទូលាយ។ ឧទាហរណ៍៖

• រយៈពេលខ្លី៖ EMA 9 ថ្ងៃ
• រយៈពេលមធ្យម៖ SMA រយៈពេល 50 ថ្ងៃ
• រយៈពេលវែង៖ SMA 200 ថ្ងៃ

នៅពេលដែលចំនុចទាំងអស់ឡើងលើ ហើយត្រូវបានជង់ដោយខ្លីបំផុតនៅលើកំពូល វាអាចបញ្ជាក់ពីទិសដៅកើនឡើងខ្លាំង។ សញ្ញា​ផ្ទុយ​អាច​បង្ហាញ​ពី​រយៈពេល​បង្រួបបង្រួម ឬ​ការ​បញ្ច្រាស​សក្តានុពល។

5. ក្បួនដោះស្រាយ និងការធ្វើពាណិជ្ជកម្មដោយស្វ័យប្រវត្តិ

ដោយ​សារ​តែ​ភាព​ស៊ីសង្វាក់​គ្នា​ខាង​គណិត​វិទ្យា មធ្យមភាគ​ផ្លាស់ទី​ត្រូវ​បាន​រួម​បញ្ចូល​យ៉ាង​ងាយ​ស្រួល​ក្នុង​ប្រព័ន្ធ​ពាណិជ្ជកម្ម​ក្បួន​ដោះស្រាយ។ ប្រព័ន្ធទាំងនេះស្កែនទីផ្សារដោយស្វ័យប្រវត្តិ កំណត់លក្ខខណ្ឌមធ្យមនៃការផ្លាស់ប្តូរ និងប្រតិបត្តិការបញ្ជាទិញដោយផ្អែកលើលក្ខណៈវិនិច្ឆ័យដែលបានកំណត់ជាមុន។ យុទ្ធសាស្រ្តដូចជាគំរូ "ការផ្លាស់ប្តូរមធ្យមឆ្លងកាត់" គឺជាមូលដ្ឋានគ្រឹះនៅក្នុងបរិយាកាសពាណិជ្ជកម្មបរិមាណ។

ទោះបីជាភាពសាមញ្ញរបស់ពួកគេក៏ដោយ ការផ្លាស់ប្តូរមធ្យមផ្តល់នូវការយល់ដឹងដ៏មានអានុភាពនៅពេលប្រើត្រឹមត្រូវ។ គន្លឹះគឺស្ថិតនៅក្នុងការយល់ដឹងអំពីដែនកំណត់របស់ពួកគេ និងធានាថាពួកគេជាផ្នែកមួយនៃក្របខ័ណ្ឌពាណិជ្ជកម្ម ឬការវិនិយោគដ៏ទូលំទូលាយ ដែលរួមមានការគ្រប់គ្រងហានិភ័យ ការកំណត់ទំហំទីតាំង និងការពិនិត្យឡើងវិញជាទៀងទាត់។